Het jaar 2023 komt dichterbij. Met de optimalisering van het beleid ter voorkoming en bestrijding van epidemieën, de kracht van de maatregelen om de groei te stabiliseren en het lage basiseffect voorspellen verschillende onderzoeksinstellingen dat de Chinese bbp-groei op jaarbasis dit jaar aanzienlijk zal herstellen.Als pijlerindustrie van de nationale economie verbindt de chemische industrie stroomopwaarts verschillende hulpbronnen en energie, terwijl de stroomafwaartse sector rechtstreeks verband houdt met de dagelijkse behoeften van de bevolking.In 2023 moet de chemische industrie zowel rekening houden met fluctuaties in de voorraadcyclus als met spoorwisselingen, dus welke gebieden zullen de sterkste kapitaalmarkt worden?Om de lezers tevreden te stellen, zullen de petroleum- en chemische investeringsstrategieën van effectenbedrijven zoals Huaxin Securities, New Century Securities, Changjiang Securities en China Merchants Securities uitgebreid worden uitgezocht.
De recente Central Economic Work Conference heeft duidelijk gesteld dat er inspanningen moeten worden geleverd om de binnenlandse vraag te vergroten, en de recente aanpassing van het beleid ter beheersing van de epidemieën heeft het herstel van de binnenlandse consumentenmarkt versneld.Volgens de alomvattende verwachting zijn een aantal makelaars van mening dat: in 2023 de vraag naar sommige chemische producten naar verwachting de groei zal herstellen, en dat de nieuwe chemische materiaalplaat die betrokken is bij de modernisering van nieuwe energie, energieopslag, halfgeleider- en militaire industrie nog steeds zal groeien. een hoge omzet behouden.Onder hen verdienen halfgeleidermaterialen, fotovoltaïsche materialen, lithiummaterialen enzovoort vooral de aandacht van beleggers.
Halfgeleidermaterialen: profiteer van binnenlandse vervanging om de vooruitgang te versnellen
In 2022 kreeg de hele elektronica-industrie, als gevolg van het mondiale economische klimaat, de fluctuaties in de welvaartscyclus van de industrie en de herhaalde impact van de epidemie, te maken met een zekere operationele druk.Maar over het algemeen groeit de Chinese halfgeleiderindustrie nog steeds.
Het Guoxin Securities Research Report wees erop dat het lokalisatiepercentage van halfgeleidermaterialen in mijn land in 2021 slechts ongeveer 10% bedroeg, en dat dit werd benadeeld in termen van categorierijkdom en concurrentievermogen.Op de lange termijn zal de industrie van geïntegreerde schakelingen in mijn land echter de weg van onafhankelijke innovatie inslaan.Er wordt verwacht dat binnenlandse materialen en apparatuur meer middelen en kansen kunnen krijgen, en de binnenlandse alternatieve cyclus zal naar verwachting korter worden.
De afgelopen jaren is de vraag naar halfgeleidertoepassingen en consumentenmarkten gestaag toegenomen.In 2021 bedroeg de wereldwijde verkoop van halfgeleiders 555,9 miljard dollar, een stijging van 45,5 miljard dollar ten opzichte van 2020;Er wordt verwacht dat deze in 2022 zal blijven groeien en dat de omzet van halfgeleiders 601,4 miljard dollar zal bedragen.Er zijn veel soorten halfgeleidermaterialen, en de top drie in marktaandeel zijn siliciumwafels, gassen en lichtgieten.Bovendien bedraagt het marktaandeel van polijstvloeistoffen en polijstpads, lithografiekleefstofreagentia, lithografie, natte chemicaliën en sputterdoelen respectievelijk 7,2%, 6,9%, 6,1%, 4,0% en 3,0%.
Guangfa Securities Research Report is van mening dat het betreden van het gebied van halfgeleidermaterialen (elektronische chemicaliën) door middel van endogene onderzoek en ontwikkeling of uitbreiding van fusies en overnames de afgelopen jaren een gebruikelijker model is voor chemische bedrijven om naar transformatie te streven.Hoewel succesvolle transformatiebedrijven hogere marktwaarderingen kunnen behalen en tegelijkertijd een snellere sector kunnen veroveren, hebben we een golf van dubbele groei ingeluid.In de golf van snelle ontwikkeling van de binnenlandse halfgeleiderindustrie boden aanverwante materiaalbedrijven ook goede kansen voor binnenlandse vervanging.Van sommige bedrijven met een sterke R&D-kracht, succesvolle klantniveaus en succesvolle producttransformaties en -verbeteringen wordt verwacht dat zij de snelle ontwikkeling van de halfgeleiderindustrie zullen delen.
Ping An Securities Research meldt dat er veel factoren zijn, zoals de ‘siliciumcyclus’ en macro-economische cycli, en dat de halfgeleiderindustrie naar verwachting in 2023 zijn dieptepunt zal bereiken.
Het Western Securities Research Report is van mening dat de toename van de Amerikaanse exportcontrole het binnenlandse alternatief van halfgeleidermaterialen zal versnellen.Ze zijn optimistisch over halfgeleidermaterialen, componenten en aanverwante apparatuur, en de markt voor siliciumcarbide.
Fotovoltaïsch materiaal: de POE-markt met een omvang van tien miljard wacht op doorbraak
In 2022 nam, onder de promotie van het beleid van mijn land, het aantal nieuwe installaties in de binnenlandse fotovoltaïsche industrie aanzienlijk toe, en ook de vraag naar fotovoltaïsche lijmfilm nam toe.
De grondstoffen voor fotovoltaïsche lijmfilms zijn onderverdeeld in twee typen: ethyleen-ethylacetaatgemeenschap (EVA) en polyolefine-elastomeer (POE).EVA, als de huidige mainstream grondstof voor fotovoltaïsche lijmfilm, is in hoge mate afhankelijk van import en biedt in de toekomst veel ruimte voor lokalisatie.Tegelijkertijd wordt verwacht dat de vraag naar EVA op het gebied van fotovoltaïsche lijmfilm in mijn land in 2025 kan oplopen tot 45,05%.
Een andere reguliere grondstof POE kan worden toegepast op fotovoltaïsche energie, auto's, kabels, schuimvorming, huishoudelijke apparaten en andere gebieden.Momenteel is fotovoltaïsche verpakkingslijmfilm het grootste toepassingsgebied van POE geworden.Volgens de “China Photovoltaic Industry Development Road Map (editie 2021)” is het marktaandeel van binnenlandse POE-lijmfilm en schuimpolyethyleen (EPE) lijmfilm in 2021 gestegen tot 23,1%.Door de voortdurende stijging van de productie van fotovoltaïsche componenten in mijn land en de voortdurende penetratie van POE in fotovoltaïsche lijmfilms is de binnenlandse vraag naar POE de afgelopen jaren gestaag toegenomen.
Omdat het POE-productieproces echter hoge barrières kent, beschikken binnenlandse bedrijven momenteel niet over de capaciteit van POE, en is alle POE-consumptie in mijn land afhankelijk van import.Sinds 2017 hebben binnenlandse ondernemingen achtereenvolgens POE-producten ontwikkeld.Van Wanhua Chemical, Oriental Shenghong, Rongsheng Petrochemical, Satellite Chemistry en andere particuliere ondernemingen wordt verwacht dat ze in de toekomst binnenlandse vervanging van POE zullen realiseren.
Materialen voor lithiumbatterijen: de verzendingen van de vier belangrijkste materialen zijn verder toegenomen
In 2022 bleef de markt voor energieopslag in nieuwe energievoertuigen en lithiumbatterijen in China hoog, waardoor de verzendingen van materialen voor lithiumbatterijen aanzienlijk toenamen.Volgens gegevens van de China Automobile Association bedroegen de productie en verkoop van binnenlandse nieuwe energievoertuigen van januari tot november 2022 respectievelijk 6,253 miljoen en 6,067 miljoen, een gemiddelde stijging op jaarbasis, en bereikte het marktaandeel 25%.
Het High-Tech Industry Research Institute (GGII) zal naar verwachting in 2022 meer dan 6,7 miljoen binnenlandse verkopen van nieuwe energievoertuigen verkopen;Verwacht wordt dat de Chinese markt voor nieuwe energievoertuigen in 2023 de 9 miljoen zal overschrijden. In 2022 zal de Chinese groei van de verzending van lithiumbatterijen naar verwachting de 100% overschrijden, zal de groei van de verzending van elektrische batterijen naar verwachting de 110% overschrijden, en zal het groeipercentage van de verzendingen van lithiumbatterijen met energieopslag bedraagt meer dan 150%.De aanzienlijke groei van de verzending van lithiumbatterijen heeft de vier belangrijkste materialen positief, negatief, diafragma, elektrolyt en andere materialen voor lithiumbatterijen, zoals lithiumhexafluorfosfaat en koperfolie, in verschillende mate aangedreven.
Uit gegevens blijkt dat China Lithium Electric Electronic Materials in de eerste helft van 2022 770.000 ton heeft verscheept, een stijging van 62% op jaarbasis;de verzendingen van negatieve elektrodematerialen bedroegen 540.000 ton, een stijging van 68% op jaarbasis;55%;De levering van elektrolyten bedroeg 330.000 ton, een stijging van 63% op jaarbasis.Over het geheel genomen bleef de totale verzending van de vier grote lithiumbatterijen in China in 2022 de groeitrend.
GGII voorspelt dat de binnenlandse markt voor lithiumbatterijen in 2023 de 1TWh zal overschrijden. Onder hen zal de verzending van stroombatterijen naar verwachting de 800 GWh overschrijden, en de verzending van energieopslagbatterijen zal de 180 GWh overschrijden, waardoor de totale verzending van de vier grote lithiumbatterijen verder zal toenemen. .
Hoewel de prijzen van lithiumerts en lithiumzout in december 2022 daalden. In de ogen van makelaars is dit echter vooral te wijten aan het effect buiten het seizoen, en is het “omslagpunt” van de lithiumprijzen nog niet bereikt.
Huaxi Securities is van mening dat de fluctuatie van de prijs van lithiumzout de normale fluctuatie is van het hoogseizoen van de industrie, en niet een “omslagpunt”.Shen Wanhongyuan Securities is ook van mening dat met de verdere vrijgave van de productiecapaciteit voor grondstoffen in 2023 de winsttrend van de ketenketen van de lithiumbatterij-industrie zich van boven naar beneden zal voortzetten.Zhejiang Business Securities is van mening dat de marginale bekentenis van lithiumvoorraden in de tweede helft van 2023 groter is dan nodig is.
Posttijd: 10 januari 2023