Na de sterke stijging van de markt voor polysilicium in 2021 zette deze trend zich voort tot 2022. De markt vertoonde een eenzijdige beweging en een hoge mate van stabiliteit gedurende 11 maanden. Tegen het einde van 2022 keerde de trend in de polysiliciummarkt om en sloot uiteindelijk af met een stijging van 37,31%.
Gedurende 11 maanden continu eenzijdig gestegen.
De markt voor polysilicium steeg in de eerste elf maanden van 2022 met 67,61%. Terugkijkend op de markttrend van het jaar, kan deze grofweg in drie fasen worden verdeeld. In de eerste acht maanden was er sprake van een aanhoudende stijging. Van september tot en met november bleef de markt op een hoog niveau, waarna er in december een scherpe correctie plaatsvond.
De eerste fase besloeg de eerste acht maanden van 2022. De polysiliciummarkt kende een sterke eenzijdige groei van 67,8%. Begin 2022 floreerde de polysiliciummarkt, met een gemiddelde prijs van 176.000 yuan (prijs per ton, zie hieronder). Eind augustus was de gemiddelde prijs gestegen tot 295.300 yuan, en individuele fabrikanten noteerden prijzen van meer dan 300.000 yuan. Gedurende deze periode presteerde de gehele fotovoltaïsche industrieketen sterk, de bezettingsgraad van de belangrijkste toeleveranciers in de siliciumindustrie bleef stijgen en de winstmarges op de eindmarkt waren aanzienlijk. Tegelijkertijd bleef de nieuwe productiecapaciteit van de toeleveranciers achter bij de verwachtingen vanwege de hoge prijs van geïmporteerd silicium. Individuele fabrikanten bleven daardoor in een fase van schaarste en de aanvoer van polykristallijn silicium kon niet verder toenemen.
De tweede fase liep van september tot november 2022. Gedurende deze periode was de polysiliciummarkt zeer stabiel, met een gemiddelde prijs van ongeveer 295.000 yuan en een lichte daling van 0,11%. In september was de productie van polysilicium actief, de bezettingsgraad steeg aanzienlijk en onderhoudsbedrijven hervatten geleidelijk hun werkzaamheden. Dit leidde tot een aanzienlijke toename van het aanbod en drukte de markt. Desondanks bleef de vraag en het aanbod van polykristallijn silicium in evenwicht, waardoor de prijs hoog bleef.
De derde fase vond plaats in december 2022. De polysiliciummarkt herstelde zich snel van een piek van 295.000 yuan aan het begin van de maand, met een maandelijkse daling van 18,08%. Deze geringe daling was voornamelijk te danken aan de hoge bezettingsgraad van de polysiliciumindustrie. De grote fabrikanten draaiden hun volledige productielijn weer op. Het aanbod was nog steeds hoger dan in november 2022, maar de leveringssnelheid van de bedrijven was vertraagd. Wat de vraag betreft, vertoonde de downstreammarkt een zwakke winter, de prijs van siliciumwafers was lager en de markt voor eindproducten vertoonde tegelijkertijd een daling. Op 30 december 2022 was de gemiddelde marktprijs voor polysilicium gecorrigeerd naar 241.700 yuan, een daling van 18,7% ten opzichte van het jaarlijkse hoogtepunt van 297.300 yuan eind september.
De vraag is de drijvende kracht achter alles.
Guangfa Futures-analist Ji Yuanfei is van mening dat de polysiliciummarkt in 2022, vanwege de sterke vraag naar fotovoltaïsche installaties, constant te kampen heeft gehad met een tekort aan polysilicium, wat heeft geleid tot een prijsstijging.
Wang Yanqing, analist bij CITIC Futures Industrial Products, deelt deze mening. Hij stelt dat de fotovoltaïsche markt de belangrijkste afzetmarkt voor polysilicium is. Nu de fotovoltaïsche industrie in 2021 volledig is meegegaan met het tijdperk van goedkope internettoegang, is de economische cyclus opnieuw geopend.
Volgens gegevens van de Nationale Energieadministratie bedroeg het aantal nieuwe fotovoltaïsche installaties in 2021 54,88 GW, het hoogste aantal ooit. De bloei van de binnenlandse fotovoltaïsche sector zette zich in 2022 voort. Het jaarlijkse installatievolume steeg met maar liefst 105,83% ten opzichte van het voorgaande jaar, wat wijst op een sterke toename van de vraag.
In deze periode, beïnvloed door een onverwachte brand in een siliciumfabriek in Xinjiang en de ervaringen van de "zware stad" Sichuan met de productie van siliciummaterialen, nam de spanning op de polysiliciummarkt toe en werd de prijsstijging verder aangewakkerd.
Het omslagpunt van de productiecapaciteit dient zich aan.
In december 2022 veranderde de polysiliciummarkt echter van koers en sloeg de snelle groei om in een neerwaartse spiraal. Zelfs experts in de sector waren van mening dat de "lawine" op de polysiliciummarkt eindeloos leek.
“Begin 2022 werd de productiecapaciteit van polysilicium geleidelijk aan verhoogd. Tegelijkertijd, gedreven door hoge winstmarges, betraden veel nieuwe spelers de markt en breidden de bestaande spelers uit, waardoor de binnenlandse productiecapaciteit bleef toenemen.” Wang Yanqing stelde dat, omdat de nieuwe productiecapaciteit zich voornamelijk in het vierde kwartaal concentreerde, de productie aanzienlijk is gestegen, wat resulteerde in een omslagpunt voor de polysiliciummarkt.
Sinds 2021 wordt de vraag naar optische installatiemachines voor terminals gedreven door de toenemende behoefte aan hoogwaardige polysiliciumproductiecapaciteit in de binnenlandse markt. In 2022 trokken factoren zoals de verbeterde economische situatie, de sterke vraag vanuit de afnemers en de hoge productiewinsten veel kapitaal aan voor de polysiliciumindustrie. Hierdoor werden achtereenvolgens nieuwe projecten gestart en bleef de productiecapaciteit toenemen.
Volgens statistieken van Baichuan Yingfu bedroeg de binnenlandse productiecapaciteit voor polykristallijn silicium in november 2022 1,165 miljoen ton, een stijging van 60,53% ten opzichte van het begin van het jaar. GCL Shan produceert 100.000 ton/jaar aan siliciumgranulaat en Tongwei Insurance Phase II 50.000 ton/jaar.
In december 2022 bereikte een groot deel van de nieuwe productiecapaciteit voor polysilicium geleidelijk zijn productiestart. Tegelijkertijd kwam de voorraden in Xinjiang op gang. Het aanbod op de polysiliciummarkten nam aanzienlijk toe en de spanning tussen vraag en aanbod nam snel af.
Het aanbod van polykristallijn silicium nam aanzienlijk toe, terwijl de vraag vanuit de afnemers afnam. Sinds de afronding van een deel van de voorraadopbouw eind november 2022 is het inkoopvolume aanzienlijk gedaald. Daarnaast zorgde de zwakke vraag aan het einde van het jaar ervoor dat de fotovoltaïsche industrie in verschillende mate voorraden aanlegde, met name door het overschot aan silicium. Veel toonaangevende bedrijven hebben grote voorraden siliciumwafers opgebouwd. Door deze voorraadopbouw is de inkoop van grondstoffen voor siliciumfilmbedrijven verder afgenomen, wat resulteerde in een daling van de polykristallijne siliciumprijzen. In slechts één maand tijd daalde de prijs met 53.300 yuan, de laagste daling in elf maanden.
Samenvattend kende de polysiliciummarkt in 2022 een 11 maanden durende, stabiele markt. Hoewel het aanbod op de markt in december toenam als gevolg van de concentratie van nieuwe productiecapaciteit, bleef de vraag onder druk staan. De stijging van 37,31% plaatst de markt op de zevende plaats in de lijst van chemische producten met de grootste groei.
Geplaatst op: 2 februari 2023